Laurentian Bank mengumumkan penjualan ke Fairstone Bank dan National Bank

Laurentian Bank dipecah dan dijual; operasi bisnisnya akan diserahkan kepada Fairstone Bank of Canada dalam kesepakatan senilai $1,9 miliar; National Bank membeli segmen ritel dan usaha kecil dengan harga sekitar nilai buku.

Kesepakatan tersebut merupakan puncak dari perjuangan bertahun-tahun bagi bank berusia lebih dari 175 tahun tersebut untuk memulihkan atau menemukan pembeli yang bersedia membayar cukup untuk memuaskan pemegang saham.

Berdasarkan ketentuan tersebut, nama Laurentian akan terus ada sebagai bagian dari Fairstone, kantor pusat segmen komersial akan tetap berada di Montreal dan kepala eksekutif Éric Provost akan melanjutkan perannya.

Namun kehadirannya di jalan-jalan utama Quebec tidak akan seperti itu.

57 cabang dan karyawan Laurentian tidak akan dipindahkan ke Bank Nasional, melainkan akan diberikan opsi untuk melamar posisi terbuka di bank tersebut.

Langkah ini akan mempengaruhi sebagian besar dari sekitar 2.715 karyawan Laurentian, meskipun tidak jelas berapa banyak yang akan terus bekerja sebagai bagian dari operasi bisnis di Fairstone.

Dalam keterangannya, Provost menyatakan perjanjian tersebut mempercepat langkah Laurentian menuju sisi komersial.

“Bergabung dengan Fairstone Bank akan memungkinkan kami untuk lebih mengembangkan bisnis komersial khusus kami sambil mempertahankan merek kami,” katanya.

Fokus bisnisnya mencakup pinjaman real estat, pembiayaan inventaris dan peralatan, layanan perantara, dan aktivitas pasar modal.

Pelanggan Laurentian akan mendapatkan keuntungan dari lebih banyak layanan dan teknologi yang lebih baik di National, katanya.

Salah satu kesulitan Laurentian adalah keterlambatannya dalam beradaptasi dengan teknologi baru, karena bank tersebut baru meluncurkan aplikasi pertamanya beberapa tahun yang lalu.

Kesepakatan itu masih menunggu persetujuan

Berdasarkan perjanjian tersebut, Fairstone Bank akan membayar tunai $40,50 per saham Laurentian Bank, sedangkan jumlah yang akan dibayarkan National Bank akan ditentukan oleh saldo terutang pada penutupan.

Kesepakatan Fairstone akan disetujui oleh dua pertiga suara mayoritas pemegang saham Laurentian Bank.

Caisse de dépôt et penempatan du Québec, yang memiliki sekitar delapan persen saham Laurentian, mengatakan dalam sebuah pernyataan bahwa mereka mendukung kesepakatan tersebut mengingat lingkungan perbankan yang kompetitif.

Kesepakatan itu menandai langkah pertumbuhan besar bagi pemberi pinjaman alternatif Fairstone, yang bergabung dengan Home Trust tahun lalu, meninggalkan bank tersebut dengan hampir dua juta nasabah dan 255 cabang. Sebelumnya, Home Trust, Smith Financial Corp. Tumbuh setelah diakuisisi oleh Inc. dalam kesepakatan senilai sekitar $1,7 miliar pada tahun 2023.

National Bank, sementara itu, akan melihat basis nasabahnya berkembang karena mengakuisisi sekitar $10,9 miliar pinjaman dan simpanan ritel Laurentian dan $1,4 miliar pinjaman dan simpanan usaha kecil dan menengah.

Secara keseluruhan, kesepakatan tersebut terlihat sebaik yang diharapkan, kata analis Jefferies John Aiken dalam sebuah catatan.

“Penjualan Laurentian Bank adalah jalan keluar yang akan menguntungkan pemegang saham yang ada, namun kami anggap hal ini tidak mungkin terjadi.”

Dia mengatakan kesepakatan itu juga merupakan dorongan bagi Nasional.

“National tidak hanya mendapatkan keuntungan dengan meningkatkan skalanya di negara bagian asalnya, namun juga tidak harus berurusan dengan masalah warisan dengan sistem cabang Laurentian,” kata Aiken.

“Mengambil aset, deposito, dan dana investasi pada nilai buku hanyalah hal yang mudah.”