Mengapa Saham Distribusi Laba Dapat Berbagai Bond di Pasar yang Berlaku

Bagi banyak investor, selalu merupakan waktu yang tepat untuk saham laba, karena komponen pendapatan datang kepada pemegang saham dari arus kas perusahaan yang memberikan ketenangan pikiran terlepas dari pendakian dan jatuh dalam jangka pendek dalam harga saham. Tetapi sekarang, karena pasar saham dan obligasi melihat peningkatan tajam dalam fluktuasi, saham saham dapat menarik keuntungan bagi kelompok investor yang lebih luas, dan memainkan peran yang lebih besar antara pertumbuhan saham dan pengembalian.

Sekarang ada lebih dari 100 kotak yang beredar di bursa saham yang berfokus pada saham distribusi laba, menurut perjanjian ETF, meskipun sebagian besar aset terkonsentrasi di kotak indikator terbesar, termasuk Distribusi laba ETF Vanguard (Vig), Schwab US Dividen Equity ETF (Schd), dan Ishaares inti dividen pertumbuhan ETF (DGRO).

5 keuntungan terbaik dalam dana investasi yang beredar, melalui total aset manajemen

1. Estimasi Laba ETF: $ 81 miliar
2. Schwab US Dividen Equity ETF: $ 65 miliar
3. Vanguard High Dividen Indor Index ETF: $ 54 miliar
4. Ishaares Core Dividen Growth ETF: $ 28 miliar
5. SPDR S&P Diving ETF: 19 miliar dolar

sumber: Etfction.com

Dengan pertumbuhan yang berkelanjutan dari area ETF dari yang dikelola secara aktif, ada semakin banyak dana investasi yang beredar dalam distribusi laba yang aktif, seperti E. Rowe Debu Pertumbuhan ETF (TDVG), di mana manajer bertaruh bahwa mereka dapat menentukan laba berkualitas tinggi yang menghasilkan campuran yang lebih baik dari estimasi modal dan tanaman.

TDVG adalah salah satu dana investasi pertama yang beredar di ETF ETF memiliki keuntungan lebih dari $ 700 juta dalam aset.

Itu tidak dapat dihindari tetapi dapat membatasi teknologi

Investor yang berharap dapat menghindari saham teknologi mengingat area kasar di pasar terakhir, meskipun mereka telah menurun tajam dalam seminggu terakhir, dan mereka tidak dapat melakukan ini di kotak laba ini, dengan perusahaan teknologi terbesar sekarang juga distribusi laba terbesar dari keuntungan mengingat tingkat keinginan mereka untuk mengkritik dan dapat diandalkan. TDVG Top Holdings adalah Apple dan Microsoft, yang masing -masing sekitar 5 %. Mereka juga salah satu kepemilikan terbaik dalam Vigard’s Vig dan DGRO Ishares.

Investor yang mengharapkan investor di sektor teknologi dapat terus terjerat oleh beberapa profitis terbesar di industri teknologi tanpa bobot sektor teknologi secara keseluruhan, seperti S&P 500, melalui laba ETFS seperti TDVG.

“Kami akhirnya mencapai titik di kursus di mana semuanya melebihi” Mag 7 “, semuanya,” kata Todd Sun, kepala dana investasi yang beredar dalam strategi, di CNBC “ETF Edge” minggu lalu.

“Dia tidak akan pergi ke nol, tetapi dia sedikit menyiram, atau Anda menderita penambahan berat badan dalam nama dan menyusut sisanya,” katanya.

Holding TDVG terbesar setelah Apple dan Microsoft adalah Visa, JP Morgan dan Chubb. itu Paparan Umum ke Sektor Teknologi Sekitar 19 %, dibandingkan dengan sekitar 30 % untuk S&P 500.

Tim Queen, Presiden ETF Business Company of T

Dengan lebih dari 10 miliar dolar dalam aliran dari satu hingga tahun hingga saat ini ke dana investasi yang diperdagangkan, kategori tersebut mengimbangi pendekatan “faktor berbasis” lainnya untuk berinvestasi di pasar saham di Amerika Serikat, menurut data prosedur ETF, tetapi nilainya (senilai 12 miliar dolar) dan dana investasi yang beredar dalam pertumbuhan (15 miliar dolar) diambil sedikit lebih banyak.

Dana investasi terbaik yang beredar di bidang distribusi laba, menurut kinerja satu tahun hingga saat ini

1. Franklin US Indeks Fluktuasi Rendah ETF: 3,7 %
2. ETF pendapatan: 2,3 %
3. Ishaares Core High Dividand ETF: 1,9 %
4. First Trust MooringStar Duipend Leaders Index Fund: 0,7 %
5. Stok Aoun Selain ETF: 0,2 %

Sumber: Etfction.com

Coyne mengatakan bahwa ETFS Active dikelola ESFED, khususnya, logis untuk investor di pasar yang mudah berubah. Kotak laba negatif lebih cerah, karena mereka hanya mengubah stok sebagai bagian dari periode re -re -seimbang yang secara teratur disesalkan dari indikator dasar, dan bukan sebagai tanggapan terhadap perubahan dalam saham atau momentum di sektor ini atau di lingkungan pasar total. TDVG mencari target ganda untuk membayar pendapatan laba, serta memperkirakan modal jangka panjang dalam harga saham yang Anda pertahankan.

Dana investasi yang saat ini dikelola tidak bersaing dengan opsi indeks dalam popularitas. Dana investasi yang beredar pada distribusi laba yang dikelola secara negatif, konsisten dengan arah investor yang lebih luas, pada sebagian besar aliran pada tahun 2025, sekitar $ 7 miliar, dibandingkan dengan $ 3,7 miliar untuk mendistribusikan dana investasi yang beredar di bidang distribusi laba secara efektif, menurut prosedur ETF. Sohn mengatakan indeks saham dari indeks saham masih mendapatkan kemajuan besar, dengan satu alasan kurang dari biaya. “Saya dapat membeli distribusi keuntungan ETF untuk beberapa poin, tetapi Anda melihat lebih banyak pemain yang aktif,” katanya.

TDVG memiliki biaya 0,50 % (atau 50 basis poin). Vangard’s Vig, dibandingkan dengan 0,05 % (atau 5 basis poin).

Sohn mengatakan bahwa dana investasi yang beredar dikelola secara aktif harus membuat beberapa kemajuan dalam mengumpulkan aset dari waktu ke waktu. “Anda akan mulai melihat lebih banyak daya tarik antara manajer aktif yang juga akan fokus mencari perusahaan yang membayar keuntungan, atau setidaknya berharga dengan benar, dan mereka juga memiliki distribusi laba, sebagai semacam hadiah dalam beberapa hal.”

Sun berkata: “Orang pensiunan hidup dengan penghasilan tetap yang biasanya mendapat manfaat dari strategi investasi,” orang paling tua yang menginginkan aliran pendapatan ini karena mereka tidak bergantung pada gaji setiap dua minggu. “

Namun dia menambahkan bahwa melihat laba panah logis untuk banyak jenis investor. Dia mengatakan ini terutama benar, pada saat risiko tinggi di pasar obligasi, karena investor sering mengikuti pengembalian.

Dana investasi terbaik yang beredar dalam keuntungan dari pengembalian saat ini

1. Invesco KBW Laba tertinggi dari pengembalian ETF Mali: 14 %
2. Hoya Capital High Dividand ETF: 11 %
3. Investco KBW Premium Ekuitas Ekuitas REIT ETF: 10 %
4. Entri infrastruktur ETF: 9,7 %
5. Kraneshares garis garis dividen dividen indeks ETF: 9,2 %

Sumber: Etfction.com

Dana investasi yang diedarkan dalam pengembalian pengembalian tertinggi telah menghadapi masalah dalam jangka pendek, karena yang terbesar dari lima motivmers telah menyaksikan penurunan kinerja berkisar antara 5 % dan 11 % setiap tahun, menurut prosedur ETF. Sebaliknya, dana investasi yang beredar dalam laba yang lebih tinggi berdasarkan kinerja dibayar jauh lebih rendah, karena lima teratas ditunda daripada tingkat distribusi laba 12 bulan berkisar antara 1,3 % dan 4,2 %.

Jangan pernah membeli sekembalinya saja

Tuan rumah “ETF Edge” dan pasar senior CNBC Priticve Bob Pisani memperingatkan investor agar tidak membeli kotak distribusi laba berdasarkan pengembalian saja. Laba tertinggi adalah persentase tertinggi dari persentase yang paling rentan terhadap diskon dalam laba jika posisi keuangan mereka lemah. Contoh terakhir adalah sektor energi, karena banyak perusahaan minyak dan gas besar memiliki keuntungan besar yang berisiko ketika anggaran publik mereka telah terpapar pada beberapa tahun terakhir, meskipun sejak itu pemulihan mereka. Menemukan keseimbangan saham yang merupakan keuntungan yang konsisten dengan penawaran modal adalah tujuannya.

Salah satu saham terbaik di pasar sepanjang tahun ini tidak membayar keuntungan dan tidak pernah belum pernah terjadi sebelumnya: Warren Buffett dari Berkshire Hathaway – meskipun ETF baru sedang mencoba untuk mengatasi ini.

Ratu mengatakan bahwa kekhawatiran yang terkait dengan pembelaan distribusi laba adalah konfirmasi keuangan dan pengurangan pembayaran yang bergantung pada investor adalah tempat di mana administrasi aktif dapat membuat perbedaan, “bergerak di pasar saat Anda melihat peningkatan volatilitas dan bahkan penyebaran pendapatan saham di dalam sektor, atau melalui industri.”

Arus kas Corporation akan ditempatkan dalam tes baru dalam periode Perang Perdagangan Dunia yang dapat menyebabkan risiko aturan pendapatan asing perusahaan -perusahaan Amerika, serta pukulan terhadap margin keuntungan mereka. Tetapi keuntungan yang solid mungkin menarik bagi investor pasar, karena obligasi berada di bawah stereotip karena kebijakan ekonomi administrasi Trump juga. Meskipun akan sangat jauh untuk mengatakan bahwa ada “masalah kredit” di pasar pada saat ini, Sohn mengindikasikan perluasan penyebaran obligasi di pasar obligasi perusahaan dan pasar CDS, dan investor telah ditarik dari uang yang tinggi.

“Anda tidak ingin mendapatkan pengembalian yang sangat tinggi ketika latar belakang kredit memburuk ke perusahaan -perusahaan Amerika,” kata Sun.

Kehancuran